Бұл қорлар жоғары технологиялық руданы басқарады
Бір сәтте Крамер Bear Stearns-дың құлдырауын болжаған, тек бір-біріне қарсы. 2008 жылдың 11 наурызында ол инвестордың әдеттегі Джим Крамер бриоға деген сұрағына жауап берді: «Жоқ! Жоқ! Жоқ! Bear Stearns проблемасы жоқ. Егер бірдеңе болса, онда олар көп нәрсені алып тастайды. Ақшаны Bear-дан жылжытпаңыздар. «Және, әрине, Bear Stearns акциялары үш күн өткеннен кейін Федералды қорғаныс жаңалықтары және JPMorgan Chase & Co. (JPM) тарапынан $ 2 үлесін сатып алу туралы хабарлар бойынша 92 пайызға төмендеді. Компанияның мүлдем жойылып кету қаупі аз, ол одан да жаман емес.
Онда не істеу керек? 2015 жылдың сәуір айында Крамер өзінің 49 тізімін жариялады «Қазір сатып алу» қор нұсқалары. Бұл Крамерге берік нарықта теңгерімді портфельдің артықшылығын беретін болар еді деп ойлайтын сансыз сан. Сонымен, не болды?
Джон А. Логан колледжінің қаржы бөлімінің қазіргі докторы, Дэвид Англия, Крамердің таңдауларының әрқайсысына 1,000 доллар жұмсаған болса, не болатынын білу үшін эксперимент жүргізді.
Алты айдан кейін Англия Крамердің дауыстарының 67 пайызы «жоғалтқанын» айтты. Сол кезеңде S & P-ге қарсы Крамердің таңдауы: минус 7,8 пайыз. Жалпы шығын $ 4,500.
Дегенмен Крамер бір рет репортер болып, өзінің инвестициялық журналын өзінің журналистік шығармашылығының бірдеңе дейтін кем дегенде бір есте қаларлық үлесін берді: ол FANG қорының терминін құрастырды, сол себепті инвестициялық жазушыларға оған аздаған алғыс борышы берілетініне кепілдік берді.
Шын мәнінде, FANG акцияларын топтастыру жоғары технологиялық ауыр салмақтар арасында ең жақсы инвестициялы денсаулықтың барометрлерінің бірін ұсына алады. Бірақ FANG қорлары қандай болса да, неге олар инвесторлар үшін маңызды портфельді құруға үміттенеді?
FANG - бұл төрт қорды ұсынатын акроним: Facebook (FB), Amazon (AMZN), Netflix (NFLX) және қазіргі уақытта Google, енді алфавит (GOOG, GOOGL). Сондықтан, сіз техниканы алғыңыз келсе, FANG қазір FAAN, ал кейбіреулер үшінші «A» осы топқа жатады деп ойлайды: Apple (AAPL). Акциялар NASDAQ биржасында барлық сауда-саттықтармен және олардың арасында жоғары деңгейлі мемлекеттік жоғары деңгейдегі барлық маңызды салаларды білдіреді. Олар мыналарды қамтиды, бірақ олармен шектелмейді:
- әлеуметтік медиа
- бейне ағыны
- виртуалды шындық
- электрондық коммерция
- тұтынушы электроникасы
- жүргізуші жоқ автомобильдер
- мобильді технология
- төлемдер
Осы сәтте FANG компаниясымен байланысқа түспеу керек (біз акронимді жоғарыда аталған бес қордың стенді ретінде пайдаланамыз) күнделікті өміріңізде жиі бір уақытта. Осы әңгімені жазып жатқанда, Google MacBook Pro-ге менің Google Chrome браузері арқылы Google іздеу жүйесін ашып жіберемін. Маған үзіліс қажет болғанда, мен Facebook-та жаңартамын, немесе менің тізімімдегі кітапты тапсырыс беру үшін Амазонка круиз болады.
Netflix-ке келер болсам, менде кабельді теледидардан әлдеқайда арзан, себебі менде жоқ.
FANG компаниялары осындай қысқа мерзімде адамдардың өмірінде осындай табысты орын тапқанын келтіріңіз (мысалы, 1997 жылға дейін де жоқ), адамдардың келешек болашағына қалай әсер еткені таңқаларлық емес. FANG посесінің әрбір мүшесі күшті қайтару үшін күшке айналды. Мысалы, FB-ны қарастырайық, мысалы, биылғы жылы тек 50 пайызға жуық қаражат жұмсап, енді бір акцияға 170 доллардан асатын сауда жасайды.
Инвестопедияның айтуынша, FANG акциялары қауіпті болмай отыр. «Олар үнемі оң нәтиже берсе де, кейбір аналитиктердің пікірінше, бұл технологиялық қорлар доткомның құлдырауына дейін бірдей серпіліс беретін технологиялық қорлардың айна бейнесі» деп санайды. Осы мақсатта инвестордың қызығушылығы акция бағасын зиянсыз деңгейге шығарып, қатты компаниядан түскен табыстарды жоғарылату.
FANG қорларының әрқайсысына жылдам шолу:
Facebook (FB)
Facebook 2012 жылдың мамыр айында жарияланған кезде, ол бір акцияға $ 38 сатты. 2013 жылдың шілдесіне дейін ол 25,88 долларға дейін төмендеді және көптеген Facebook NASDAQ-дағы уақытқа дайын емес екеніне күмәндана бастады. Содан кейін, әлеуметтік медиа алыптары жоғары көтерілуді бастады және сол уақыттан бері қараған жоқ. Сондықтан үлкен қайтару? Бастауыштар үшін Facebook-тің жарнамаға қатысуын монетизациялау мүмкіндігіне қатысты көптеген қызықты оқиғалар болды. Бұған қоса, Facebook-дың кейбір пайдаланушылары өздерінің тұтынушылар базасын көбейте түсті, оның ең көрнекті сәті - Instagram-қазір сәуір айындағы 700 миллион қолданушы. Және соңғы тоқсан сайынғы табысы туралы есеппен Facebook 500 миллиард доллармен флирт жасайтын нарық қақпағы бар қуатты Amazon-ны табыстады.
Амазон (AMZN)
Жоғары технологиялық басшылар ретінде, Amazon негізін қалаушы Джефф Безос бір адамдық клубпен шектесетін деңгейде жұмыс істейді. Магнитофондарды электрондық коммерция арқылы жөнелтуге ғана емес, ол «Amazon» дүкендерін ашып, Чикагодағы Southport Street жолының ортасында, көптеген тәуелсіз саудагерлердің үйін еске түсірді. Маусым айында Amazon компаниясы барлық тамақ өнімдерін 13,7 миллиард доллар ақшаға сатып алуға көшіруді жоспарлап отыр, ал егер сіз өзіңіздің үлесіңізді кеңейтіп, азық-түлік өнімдерін сатуға тапсырыс берсеңіз, онда оны кеңейтуге болады. Дегенмен, 13,7 миллиард долларға бағаланған әзіл-қалжың сатып алушыны жыл сайынғы «Whole Paycheck» газетіне теңестірді, ал Амазонның ұшақ жеткізіп отырған айлығы нәтижеге қарағанда көбірек ақылдылыққа ие болды. Бірақ алға, қытырлақ: өз веб-сайты арқылы тапсырыс берген сайын, Безос банкке күледі. AMZN - кез келген адам оны ұрата алатын электронды коммерциялық алып.
Apple (AAPL)
Келісеміз: Стив Джобс қайтыс болғаннан кейін, Apple компаниясының күндерін жаңа технологиялық өнімдердің жаңашылшысы ретінде қалдырды. Бірақ Apple акционерлері iBlues-ті әншейін орындамайды, өйткені қазіргі уақытта бас атқарушы директор Тим Кук жақсы нәрсені ойлайды: ақша жасау машинасы. Соңғы 12 айдың ішінде 40 пайыздан асқан AAPL енді бір акцияға 150 долларға жуық сауда жасайды және әлемдегі ең ірі технологиялық компания мәртебесі сөзсіз. Оның нарықтағы қазіргі қалпағы - 780 миллиард доллардан төмен шашты, ал AAPL Forbes-ның әлемдегі ең құнды бренді деп аталды. Әрине, Apple-тің Apple Watch-тегі жоғары сапалы сәтсіздікке ұшырауы және iPhone-ның тұтынушы әлсіздік қабырғасына соғылғаны туралы көптеген дәлелдер бар. Бірақ соңғы маусымдық кезеңде, маусым-маусым кезеңі Apple компаниясы 2012 жылдың қыркүйек айында iPhone-ды іске қосқан сәттен бастап Apple-тің әлсіздігіне байланысты болды. Сонымен қатар, ағымдағы жылдың қыркүйек айындағы релизі блокбастерлік әлеуетке ие. әлемді өзгерткен смартфонның мерейтойы.
Netflix (NFLX)
Басқа FANG қорларына қарағанда, Netflix абоненттік нөмірлер бойынша тұрады және өледі. Бір жағынан, бұл жақсы жаңалық, себебі көптеген тұтынушылар кабельдік теледидарлық алымдардан қаларлықтай отырып, «бейнебайланыс» қызметін пайдалануды шешті. Қазіргі кезде ол $ 7.99-дан $ 11.99-ға дейін төмендейді, кинотуынды билеті. Дегенмен ол жазылуын қанша уақытқа соза алады? Нерв инвесторлары әр тоқсан сайын сұрақ қойды. Қолданылмайтын ғаламдық нарыққа ену дегеніміз де берілмейді және Vanity жәрмеңкесіндегі мамыр айындағы мақаланың тақырыбы өте қауіпті болжамды жасады: «Енді сіз нендей қылып, Netflix өз бағасын көтеруге тырысады». демалыс күндері «шамадан тыс баға белгілеу», деп жазады Uber компаниясының бас директоры Трэвис Каланик. Бірақ әлі күнге дейін жақсы: шілдеде NFLX мәлімдеді ол 5,2 миллион мүшелері қосылды, Wall Street-ден 3,2 миллионнан асатын болжамды. Содан бері, оның акциялары 12 пайызға жетті және қазіргі уақытта 180 долларға жетті. Wow: Бұл ай сайынғы кабельдік төлемдер сияқты.
Алфавит (GOOG, GOOGL)
Стэнфорд университетінің магистранттарының бірі Стэнфорд университетінің магистранттарынан басталып, өмірін «BackRub» ретінде бастады деп ойлаған кезде, Интернеттің 648 тонналық горилліне айналады. Бір миллиардқа көбейтіліп келе жатқан бұл көрсеткіш Алфавит нарығының қақпағын ұсынады және оны Apple-ді әлемдегі ең құнды компания ретінде таратады (2016 жылы қысқа мерзімде жасады). Соңғы онжылдықтарда әліпби үшін көгілдір аспаннан басқа нәрсені көру үшін жоғары технологиялық ладдитті, соңғы уақыттардағы пайғамбар мен нарықтағы мега аюды біріктіру керек. Hmmm, келесілерді көрейік: GOOGL (дауыс беру құқығы бар A класс қоры) 2004 жылы жарияланғаннан бері қарай 1644 пайызға өсті. Осы уақыттан бастап акцияларды сақтап қойғаныңызды болжасаңыз, 5000 доллар тұратын сатып алуыңыз бүгінгі күні шамамен 87 500 АҚШ доллары болуы керек. Сонымен қатар дауыс беру құқығы жоқ GOOG (C класы) өз тарихынан 1,619 пайызға жоғары деңгейде жүреді. Жүргізуші жоқ машиналар, YouTube, Android смартфон платформасы, бүкіл республика мектептерінде күшті болу, жоғары бағаланған Пиксель телефоны: Алфавит бұл күндері не үшін барады?
Егер мұнда жай ғана құрметке лайық емес кез-келген қор бар болса, бұл Microsoft (MSFT). Мүмкін, бұл жақсы қырлы, әдемі технологиялық кабинаға арналған өте нерди деп есептелетін шығар, бұл Skype-ның және LinkedIn-дің ажарлы сатып алуларының арқасында, кешіктірмей, бұлтты-есептеу саласында өзінің көшбасшылық қасиеттерінің арқасында кешіктірмей болды. Өткен жылы оның қоры 28 пайыздан астамға өсті; ол бір акция үшін 72 доллардан астам сауда жасайды.
Енді FANG қоспасына алтыншы қор қосып, кем дегенде, акроним тұрғысынан ең практикалық идея сияқты көрінбеуі мүмкін. Apple-ді қосқанда және Google-дің аты өзгергенде, сіз FAMAAN-ға жүгінесіз. Бұл «аштыққа» ұқсайды, және бұл қорларды ризашылық білетін акционерлерге тойлаған мерекеге келу қиынға соғады.
Сізге осы акцияның кейбіреулері, егер бәрібір болмаса, елеулі көзқарасқа лайық деп айту үшін сізге тәуелді инвестициялық гуру қажет емес. Бірақ акроним жасалуы мүмкін.
Крамерді жақсырақ алайық.