Өзара қор қорларын ұлғайтудың анықтамасы, мысалы және стратегиясы
Өсімдік қорының өзара пайдалары негізінен акциялардың қорларын инвестициялайды, бұл қор нарығының жалпы мөлшеріне қатысты жылдам қарқынмен өсуі күтілетін компаниялардың акциялары. Бірақ өсу қорының өзара қорлары қалай жұмыс істейді және оларға кім инвестиция салады?
Өсім қорының мысалы
Өсімдік қорының инвестициялық пайдалары қорлардың өсуін қамтамасыз етеді.
Технологиялардың қоры қор портфолиосы үшін қандай қор акцияларын басқарушыларға сатып алатыны туралы жақсы мысал болып табылады. Facebook ( FB ) акциялары алғаш рет 2012 жылы жұртшылыққа ұсынылған кезде, бұл бағалау шамамен 100 миллиард АҚШ долларын құрады. Алдыңғы жыл (2011) ол шамамен 1 миллиард доллар табыс тапты.
Жеңілдетілген бағалау «болашақ ақша ағындарының дисконтталған құнын» білдіреді. Аудармада, егер Facebook жыл сайын 1 миллиард доллар табыс тапса, онда инвесторға инвестиция салғанына 100 жыл қажет болады. Дегенмен, бұл өсу қарқыны сияқты керемет, Facebook өзінің келесі үш жылға, яғни 2015 жылға дейін, өз бағасын үш есеге арттырды. 2017 жылға қарай FB нарықтағы ең үлкен акциялардың қатарына кірді.
Сондықтан акцияларды өсіруші инвестор Facebook сияқты компания басқа компанияларға қарағанда әлдеқайда жылдам қарқынмен өсетінін болжайды. FB қорының мысалында, алғашқы үш жылдық тарихында бағаның өзгеруіне қарамастан, өсу инвесторлары, өсімдік қордың өзара қорлары және Facebook-дағы инвестициялаудың технологиялық секторының қаражаттары дұрыс қайтарылды.
Facebook - бұл экстремалды мысал, бірақ өсу қорының өзара қорларының менеджерлері жалпы нарықтың үстінен және одан тыс болашақ табыстары үшін «әлеуеті» бар компаниялар акцияларын сатып алады. Және бұл өсімнің күтуі ағымдағы бағаға қарағанда жоғары болуы мүмкін.
Өсім қорының өзара қорының Инвестициялық стратегия
Атауы бойынша, өсу қорының пай қорлары, әдетте, экономика үнемі өсіп келе жатқан кезде нарықтық циклдың піскен кезеңдерінде жақсы жұмыс істейді.
Өсімдік стратегиясында денсаулық сақтау салаларында корпорациялар, тұтынушылар мен инвесторлардың барлығы бір уақытта бір мезгілде жұмыс жасайды - бұл болашақ өсудің күткендегідей үлкен үміт артып, көп ақша жұмсайды. Тағы да технологиялық компаниялар бұл жерде жақсы мысалдар. Олар, әдетте, жоғары бағаланады, бірақ қоршаған ортаны қорғауға келгенде, бағалаудан тыс өседі.
Өсімдік қорының тағы бір мысалы - тұтынушылардың дискрециялық қорлары. Сондай-ақ, тұтынушылық циклдік қорлар деп аталады, бұл қорлар «қажетті» емес өнімдерді немесе қызметтерді өндіретін немесе ұсынатын компанияларды инвестициялайды. Бұл өнімдер мен қызметтерге сәнді заттар, қонақ үйлер, ойын-сауық түрлері кіреді.
Инвесторлар өсімдік қорларының уақытша кезеңдерде болуы мүмкін экстремалды ауытқулардың болуы мүмкін екенін есте ұстау керек және өсу қорының өзара қорлары 10 жыл немесе одан да көп сияқты ұзақ мерзімді инвестициялық мерзімдерге ие агрессивті инвесторлар үшін жақсы .
Ақ қараңыз: құндылық қоры қорлары қандай?
Жауапкершіліктен бас тарту: Бұл сайттың ақпараты талқылау үшін ғана ұсынылады және инвестициялық кеңес ретінде дұрыс емес. Бұл ақпарат ешқандай жағдайда бағалы қағаздарды сатып алу немесе сату туралы ұсыныс болып табылмайды.