Зерттеу зейнеткерлікке шығу үшін ең жақсы активтерді бөлу туралы жаңа түсініктерді ұсынады.
Балама ретінде, кейбір кітаптар мен кеңесшілер активтерді бөлу үлгісін ұстанудың орнына, ақшаңызды тікелей аннуитпен кепілденген табысты сатып алу үшін пайдалану керек .
Жаңа академиялық зерттеулер зейнетақы активтерін бөлу моделін қолдайды, бұл сізге екі әлемнің үздікін береді.
Аннуитеттерді пайдаланатын зейнетақымен қамтамасыз ету үлгісі
Инвестициялауды зерттеу саласындағы көшбасшы болып табылатын Ibbotson компаниясы сіздің ақшаңызды біріктірді, ол сіздің облигациялардың бөлігін ауыспалы аннуитетпен ауыстыру жолымен сіздің өміріңіздің кірісін барынша арттыра алатыныңызды тұжырымдайды, бұл кепілдендірілген минималды шығыс шабандозын GMWB) .
Wade Pfau, Моше Милевский және Майкл Финк сияқты белгілі ғалымдар жүргізген қосымша зерттеулерге сәйкес, аннуитеттердің басқа түрлерін қолдану сияқты табыс аннуиталары және кейінге қалдырылған аннуитеттер қаржыландыруды қаржыландырудың жалпы құнын төмендетуі мүмкін.
Мақсаты: өмір бойы табыс алуды арттыру
Бұл зерттеу жаңа ойлау әдісін көрсетеді; өмірлік кірісті барынша арттыру және ақшаның түсу қаупін азайтудың негізгі мақсаты бар зейнетақы активтерін бөлу моделін әзірлеу.
Бұл әр зейнеткердің қалайтыны сияқты көрінеді.
Сонымен, сіз өзіңіздің ең жоғары өмір сүру портфелін қалай құрасыз? Сіз облигациялармен салыстырғанда акцияларды орналастырудың дәстүрлі әдісімен бастасаңыз, содан кейін кейбір түзетулер жасайсыз.
Бөлу жөніндегі түзетулер Сіздің портфолиіздің бөлігін алуды және кепілді минималды алу жәрдемақысымен айналыстағы аннуитетті инвестициялауды, кейіннен басталатын белгілі бір ақы төленетін аннуитетті немесе қазір зейнетке шыққаныңызда және тікелей аннуитетті қазір табыс табады.
Төменде аннуитетті дәстүрлі активтердің қоспасын пайдаланып, зейнетақы активтерін бөлудің бірнеше үлгісі берілген.
Өмірлік табысты барынша арттыру үшін зейнетақы активтерін бөлу үлгілері
- Консервативті
20% акция, 80% облигация портфелі болудың орнына 20% акция, 60% облигация және аннуитеттен алынған кепілді кірістің 20% болатын портфельді құрастырдыңыз. - Орташа
40% акция, 60% облигация портфелі болудың орнына 40% акция, 45% облигация және 15% аннуития болатын портфельді құруға немесе қосымша кепілді кірісті жасауға болар еді, сіз 40% акцияларды % облигациялар, ал аннуитеттен 35% кепілді кіріс. - Агрессивті
60% акция, 40% облигация портфелі болудың орнына сіз 60% акция, 30% облигация және 10% аннуитетке айналдыруға болатын портфельді құрастырдыңыз.
Неліктен жаңа зейнетақы активтерін бөлу стратегиясы жақсы нәтиже береді?
Бұл зейнетақы активтерін бөлу жұмыстары ақша жұмсалмай қалу мүмкіндігін азайтады, сондай-ақ нарықтың нашарлауы салдарынан табыстың төмендеуіне алып келетін жағдайды азайтады.
Айнымалы аннуитетті пайдаланған кезде, айнымалы аннуитеттің ішіне сіз аннуитетті пайдаланбасаңыз, қордың үлкен пайызын бөліп отырсыз.
Сіз өзіңізді қолайлы сезінуіңізге болады, өйткені сіз алатын кіріс мөлшері кепілдендіріледі.
Кейінге қалдырылған аннуитетті немесе тікелей аннуитетті пайдаланған кезде сіз нарықтың жұмысына қарамастан болашақ табыстың қандай болатынын білесіз. Сіз өзіңіздің табыстың бір бөлігін біле отырып, басқа қорларды көбірек агрессивті түрде салуға болады.
Сіздің портфолиіздің қорын / облигация бөлігін бөлу
Сіз өмірдің кірісін кепілдендіретін өнімге қанша бөлуге болатынын анықтап алған соң, сіз портфолионың қорын және облигацияларын қалай инвестициялау керектігін шешесіз. Мұнда әр идея біршама агрессивті болып табылатын бірнеше идея.
- Сіз облигацияларды сатуға және дивидендтерді төлеуге арналған қорларды сатып алуға немесе акцияларды орналастыру үшін дивидендтерді алуға арналған қорды пайдалана аласыз.
- Сіз зейнетақы қорын өзіңіз үшін акциялар мен облигациялар бойынша автоматты түрде бөліп, ай сайынғы тексеруді жібере аласыз.
- Сіз ағымдағы кірісті барынша ұлғайту үшін дәстүрлі акциялар / облигациялар портфолиосымен кейбір жоғары кірістілік салымдарға ие бола аласыз.
Зейнетақы активтерін бөлу туралы ұстанымдар
- Сіздің өмір сүру ұзағыңыздың ұзақтығы қысқарса, ағымдағы кірісті барынша арттыратын инвестициялар мен стратегияларды таңдағыңыз келеді.
- Өмір сүру ұзақтығы қаншалықты ұзақ болса, өмірлік табыстарды барынша арттыратын стратегияларды таңдағыңыз келеді, бұл қазір олар азырақ кіріс әкеледі дегенді білдірсе де, кіріс инфляцияға қарама-қайшы келеді.
- Стратегияларды өмір сүру қажеттіліктерін қанағаттандыру үшін өзгертуге болады. Мысалы, сіз өзіңіздің денсаулығыңыз болған кезде, алғашқы онжылдықтағы зейнетақының ағымдағы кірісін барынша көтергіңіз келуі мүмкін.
Бұл бөлу шешімдері зейнетақы жоспарының кешенді жоспарын жасағаннан кейін жасалады. Сіз тек бір рет зейнеткерлікке шығасыз. Кәсіби зейнеткермен жұмыс істеу маңызды зейнетақы бөлу шешімдерін қабылдау кезінде пайдалы болуы мүмкін.