Техникалық талдаудың қалай жұмыс жасайтынын және ол сізге қалай көмектесе алатынын анықтаңыз.
Бірақ, шын мәнінде, техникалық сараптама - баға мен көлемді зерттеуден - қор нарығындағы екі маңызды факторды - және оны дұрыс пайдалану әдісін үйрену сізге артықшылық береді; біреуі сіздің жалпы P & L үшін ең жақсы төменгі сызыққа аударылатын болады.
Техникалық талдау дегеніміз не?
Техникалық талдаудың көптеген ұғымдары бар, кейбір жақсы және жаман, бірақ біз оны «инвесторлық көңіл-күйдің графикалық бейнесі» деп анықтай аламыз. Бұл көңіл-күй көлемі, берілген уақыт кезеңінде және бағасы.
Диаграммадағы баға мен көлемді жоспарлау арқылы инвестордың көңіл-күйі қайда болғанын және қайда баруға болатыны туралы суретті алуға болады. Сондай-ақ жүздеген техникалық индикаторлар бар, олардың көпшілігі баға мен көлемнен алынады, бұл қордың инвесторлық көңіл-күйде тұрғысынан қай жерде жақсы көрінетініне көмектеседі.
Мәселен, техникалық сараптамадан кейін, инвестордың көңіл-күйі аюнан бастап бычийге дейін, ұзындыққа жетсе немесе бычийден аюға дейін, қысқа болса, өзгереді. Мысалы, егер сіз акцияның бағасының жылжымалы орташа мәнін пайдалансаңыз, бағаның орташа жылжымалы сызықтың үстінен өтіп кеткенде, сіз позицияны енгізгіңіз келуі мүмкін.
Бұл қордағы сатушылар жасалды және сатып алушылардың көбі кіре бастайтынын білдіруі мүмкін.
Техникалық талдау неге жұмыс істейді?
Техникалық талдаудан бас тартқандар сізге табысқа жету коэффициенттері , жаңа өнімдер, экономикалық циклдар және басқа да іргелі факторлар сияқты нәрселердің акцияны жылжытатындығын білдіреді, бұл заттар тек сатып алу мен сатуға арналған катализатор болып табылады, қорларды қозғайтын жалғыз заттар .
Техникалық талдау сатып алу мен сатудың іргелі себептерін анықтауға тырыспайды, себебі олар әдетте субъективті болып табылады және жиі жасалмағанға дейін анықталмайды. Шын мәнінде, техникалық сараптама - «Joe Friday» талдауы - Тек мақтаныш!
Техникалық талдау сатып алу мен сатудың үлгілерін іздейді, уақыт өткен сайын тарихи қайталанатын үлгілерді іздейді, содан кейін болашақ баға қозғалысын болжау үшін сол тарихи деректерді пайдалануға тырысады. Бұл модельдер қайталанады, өйткені сатып алу және сату инвесторлардың қорқынышы мен ашкөздігіне негізделеді - адамның табиғатына негізделген эмоциялар - адам ертеңінен бастап өзгерген жоқ.
Негізгі талдаудың артықшылықтары қандай?
Техникалық талдаулардың іргелі талдаудан асып түсетін ең үлкен артықшылығы жоғалған мүмкіндіктің шығындарымен байланысты.
Инвесторлар мен трейдерлердің көпшілігі жұмыс істеуге қажетті ақшалай қаражаттың бар-жоғын біледі, ал іргелі талдау деректерді және метриканы пайдаланады, тіпті егер дәл болса, табысқа жету үшін уақытша шектеу болмайды, бұл капиталдың шексіз байланысы.
Мысалы, іргелі талдау егер XYZ компаниясының сатып алуы екенін айтса, ол өз секторындағы негізгі ойыншы бола бастаса, онда сіз капиталдың кейбір бөлігін қор сатып алуға жұмсай аласыз. Дегенмен, сіздің талдауыңыз негіздерді қорды жылжытқанда бастайтыны туралы айтпайды. Бұл апта, ай немесе бірнеше жыл болуы мүмкін. Ақшаңызды белгісіз мерзімге байланыстыру арқылы көп уақытты аз немесе қайтарымсыз қайтаруға және басқа да, пайдалы мүмкіндіктерге жіберіп жіберуге болады.
Керісінше, техникалық талдау - табиғаты бойынша - объективті критерийлерге және катализаторларға қорға кіруді белгілеу.
Бұл дегеніміз, сіздің капиталыңызды сол өлшемдер мен катализаторлар пайда болған кезде ғана өзіңіздің инвестициялық қорларыңызды барынша тиімді пайдалануға мүмкіндік беретін жағдайға айналдыру керек.
Техникалық талдау, кез келген әдістеме сияқты, 100% дәл емес, бірақ ол бағалы құрал болуы мүмкін, ол қор нарығының кірістілігін жақсартуға көмектесу үшін талдаудың басқа түрлерімен бірге пайдаланылуы мүмкін.