Орташа инвесторға арналған жеке рейтингі қалай ұнатпайды?

Жеке РЕИ-ларда өтімділік пен ашықтық болмайды

Кейбір КЕҰ- лар қоғамдық биржаларда сатылады, яғни қор биржасындағы акциялардың саудасы. Сіз бұл акцияларды кез-келген уақытта сатып ала және сата аласыз, сол сияқты сіз акцияның немесе өзара қордың акцияларын сатып алып, сатасыз. Ашық КЕҰ-дар қажетті қаржылық есептіліктің көптеген түрлеріне сәйкес келуі керек.

Басқа РИТС-дар жеке болып табылады (сонымен қатар биржалық айналымдағы РЕИТ деп те аталады), яғни сіз құжаттарды толтырып, акцияларды тікелей ұсынушы ұйымнан сатып алуды білдіреді.

Бұл РЭТ әдетте 10 долларға сатылады. Жеке меншік РЕИТ акцияларын сатудың шектеулі нұсқалары бар, себебі олар үшін қол жетімді қоғамдық нарық жоқ, сондықтан ұзақ уақыт бойы иелік етуіңіз мүмкін. Бастапқы құжаттарды ресімдеуден кейін жеке REITS қаржылық есептілік талаптары аз. Бұл ашықтықтың болмауы инвестициялардың нақты құндылығын білуді қиындатады.

Меншікке тиесілі меншік түрінің экономикасын түсінетін тәжірибелі инвесторлар үшін, жеке меншік РЭЦ тиісті инвестиция болуы мүмкін. Дегенмен, орташа инвестор үшін жеке себептер бойынша үш жеке себеп бар.

Комиссиялар

Жеке РЭЦ әдетте брокерлер немесе оларды сатуға арналған комиссияны алатын қаржы кеңесшілері сатады. Комиссиялар сіздің инвестиция сомаңыздың 5-10% -нан аспайды, сондықтан егер сіз жеке РИТ-қа $ 100,000 инвестицияласаңыз, сіздің брокер кез-келген жерде $ 5000- $ 10,000-ға дейін шығуы мүмкін.

Бұл алдын-ала жұмыс істейтін комиссиялар біреудің тәуекелдіктер туралы ескертусіз инвестициялардың артықшылықтары туралы сөйлесуге күшті ынталандыруды ұсынады. Сізге объективті талдау ұсынылмауы мүмкін.

2. Артық артықшылықтар

Жекеменшік РВИТ-лер дивидендтердің бөлінуіне байланысты 5-тен 8% -ке дейінгі аралықта зейнетақылық инвестициялар ретінде сатылады.

Брокерлер төлем сомалары бірқалыпты екендігін, алайда бұл дивидендтер кепілдік берілмегенін және 2008-2012 жылдары көптеген жекеменшік КЕҰ-лардың дивидендтерін азайтты немесе алып тастады. Егер сіз зейнеткерлік кіріс үшін осы дивидендтерге сенетін болсаңыз, сіз сәттілікке қол жеткізе алмайсыз.

3. Сіз жететін кездегі қиындықтар 70

Жеке РЕИТ-мен акцияларды сату оңай емес. Бір клиентті жеке РИИТ позициясынан шығаруға жеті жыл болды. Жыл сайын біз компанияға хат жазып, акцияларды сатып алуды сұрадық. Жыл сайын компания инвесторға акцияларының тек аз ғана бөлігін сатуға мүмкіндік берді.

Егер сізде АИР-да жекеменшік РИИТ болса, өтімділіктің болмауы проблемаларды тудыруы мүмкін. Қажетті ең төменгі бөлінулер 70 жастан басталады және сіз жыл сайын сіз жастан асқан сайын сіз одан үлкен соманы алуыңыз керек. Бір сәтте сіз төленетін дивидендтің мөлшерінен артық соманы алуыңыз керек. Егер сіз акцияларды сата алмасаңыз, бұл мәселе.

Егер сіз жеке меншік РИТ басқару стратегиясын түсінуге қабілетті тәжірибелі инвестор болсаңыз және бұл әртараптандырылған қоржынның бір бөлігі ғана болса, онда оған барыңыз.

Орташа Джо үшін жылжымайтын мүліктің басқа нұсқалары бар, олар ашықтық пен өтімділікті арттырады.