Интернеттегі инвестициялық тұғырнамалар сізге қалай жұмыс істейді?
Бірақ сіздің зейнеткерлікке шығуға арналған инвестициялық жоспарларыңызда робо-кеңесшілерді біріктірудің алдында маңызды нәрселер бар.
Роу-кеңесшілер термині сіздің ыңғайлылығыңыздың негізінде және сіздің уақыттық көкжиегіңізбен сәйкес келетін инвестицияларды сәйкестендіру үшін алгоритмдерді қолданатын автоматтандырылған инвестициялық платформаларға қатысты. Бұл платформаларға автоматтандырылған инвестициялық кеңесшілер, онлайн-инвестициялық платформалар немесе сандық кеңес беру платформалары сияқты түрлі аттар жатады.
Интернеттегі инвестициялық платформалар немесе робо-эдвайзерлер - бұл бастапқыда 2008 жылы іске қосылған және 2010 жылдан бастап тұтынушыларға кеңірек ауқымда ұсынылған автоматтандырылған инвестициялар. Көптеген робо-кеңесшілер биржалық саудалық қорларды (ETFs) бастапқы инвестиция түріне пайдаланады. Портфолио әдетте акциялар мен облигациялар сияқты актив класстарының араласуын қамтиды. Осы платформалардың көбісі жылжымайтын мүлік, табиғи ресурстар және тауар сияқты басқа да баламалы активтер кластарын пайдаланады.
Осы цифрлық кеңесші платформалар біздің еліміздегі жалпы инвестициялық активтердің аз пайызын ғана басқаратынына қарамастан, олар қарқынды дамып келеді және келешекте зейнетақы жоспарын талқылаудың бір бөлігі болып қала береді. 2020 жылға қарай робо-кеңесшілер шамамен 2 трлн долларға бағаланатынын бағалайды.
Кез-келген жаңа инвестициялармен қатар, платформаның осы түрін зейнеткерлікке шығуға арналған әртараптандырылған инвестициялық жоспарға қосудың артықшылықтары мен кемшіліктері туралы жиі талап етілетін пікірталастар бар.
Интернеттегі инвестициялық платформаны пайдаланудың артықшылықтары мен кемшіліктері мынада.
Артықшылықтары:
Оңайлатылған тәсіл, ол оңай қол жетімділік ұсынады. Интернеттегі қолжетімділіктің қарапайымдылығы онлайн-инвестициялық платформалардың негізгі ерекшелігі болып табылатыны таңқаларлық емес. Техникалық білімді инвесторлар компьютерді немесе смартфонның ыңғайлылығы мен ыңғайлылығы арқылы есептік жазбаны орнатуға және қаржыландыруға мүмкіндік алады. Есептік жазба туралы ақпарат 24 сағаттық қол жетімділікпен қол жетімді және сұраныс бойынша өнімділік жаңартулары қамтамасыз етіледі. Бұл қолжетімділік шотты орнату үшін қажетті ең аз активтерге қолданылады және robo-эдвайзерлер олардың ең төменгі инвестиция көлемін бастау үшін белгілі. Кейбір робо-кеңесшілерде әлеуетті инвесторлар үшін кіру нүктесін едәуір төмендететін кез-келген шоттың минимумы жоқ. Салыстырар болсақ, көптеген адамның тіркелген инвестициялық кеңесшілері (РИА) әдетте жоғары шоттағы минимумдарға ие, олар $ 100,000 немесе одан көп болуы мүмкін. Бірақ көптеген robo-advisors клиенттері тіркелгіні орнату процесін автоматтандыруды қалайды. Сіздің тәуекелдерге төзімділік пен инвестицияларыңыздың мақсаттарына баға беру үшін ұсынылған кіріспе сұрақтардың бір қатарына жауап бергеннен кейін, ұсынылған портфельдік қаражат инвесторларға тәуекелдерді көп немесе аз қабылдауға арналған қаражатты жаңартуға мүмкіндік береді.
Тиімді инвестициялау. Әртараптандырылған инвестициялық портфельді құру процесі робо-кеңесшілер үшін маңызды артықшылығы болып табылады. Есептік жазбаны орнату процесі, әдетте, бірнеше минутты алады және білетін инвесторлар әдеттегідей, сауда-саттықты орындаудың қарапайымдылығын бағалайды. Іс жүзінде, көптеген қаржы кеңесшілері өз портфелін басқару қызметтерінің тиімділігін арттыру үшін автоматтандырылған инвестициялық платформаларды қолдануды қолданады.
Жылдам әртараптандыру. Автоматтандырылған инвестициялық платформаны пайдаланудың ең маңызды артықшылықтарының бірі - әдетте портфолио теориясы бойынша қазіргі зерттеулерге негізделген әртараптандырылған қоржынға инвестициялау мүмкіндігі. Мұндай көзқарас қорлар, облигациялар және жылжымайтын мүлік секілді ірі актив класстарына жалпы бөлуді қарастырады.
Төмен шығындардағы инвестицияларға қол жеткізу. Интернеттегі инвестициялық платформалар, әдетте, активтерді басқарудың дәстүрлі фирмаларына шығындарды төмендетеді.
Кірпіш пен ерітінділердің қосымша шығындары мен қызметкерлердің саны азайған жағдайда, робо-кеңесшілер әдетте төмен жалпы шығындар үшін ұқсас инвестициялық қызметтер көрсетеді. Орташа төлемдер, әдетте, басқарылатын активтердің жалпы санынан 0,2 пайыздан 0,5 пайызға дейін болады. Қаржылық кеңесшілердің 1% -дан 1,5% -ға дейінгі типтік AUM сыйақысына қарағанда, төменгі төлемдер уақыт өте күрделенген кезде айтарлықтай үнемдеуге әкелуі мүмкін.
Салық шығынын жинау. Көптеген автоматтандырылған инвестициялық платформалар салық салынатын шоттарға салық жинауды ұсынады. Бұл шығынды тудыру үшін басқа инвестицияларды сату арқылы капиталдың өсуін есепке алу процесі. Салықты жоғалтуды жинау процесі салықтан кейінгі табыстарды арттыру үшін әлеуетке ие. Бірақ салық шығынын жинау әр инвесторға міндетті түрде көмектеспейді. Мысалы, инвесторлар 15 пайыздық салықтық кронштейнге капитал құнының өсуі үшін 0 пайыз мөлшерлемесі бойынша салық салынатын болады.
Анық емес инвестициялық кеңес. Адами қаржы кеңесшілері жеке инвесторлардың инвестициялық жоспарларынан құтылуға қабілетті мінез-құлықтың дәлелдеріне ұшырайды. Керісінше, онлайн-инвестициялық платформалар консультациялық фирмаларға өз өнімдерін ұсынуға немесе өздігінен шығатын кінәлілердің инвестициялық ұсыныстарды әсер етуіне мүмкіндік беру мүмкіндігін болдырмауға көмектеседі.
Кемшіліктері:
Робо-кеңесшілердің көпшілігі жеке басшылыққа ие емес. Кейбір гибридтік кеңесшілер адам компоненті бар робо-кеңесшіді ұсынса да, көптеген автоматтандырылған инвестициялық платформалар Certified Financial Planner мамандарына қол жетімділікті қамтамасыз етпейді. Егер robo-adviser телефон, электрондық пошта, онлайн немесе бейне сұхбат арқылы адам кеңесшісіне кіруді ұсынса. Біздің еліміздегі осындай төмен деңгейде қаржылық білімдерімен, робо-кеңесшілер өз клиенттеріне қаржы өмірінің нақты мақсаттарына ие деп есептейді.
Инвестициялық кеңес қаржылық жоспардың бір ғана компоненті болып табылады. Зейнеткерлікке дайындалу - ең көп тараған қаржылық мақсат және адамдардың бірінші кезекте инвестициялауының басты себебі. Алайда, сіздің балаңыздың колледжінде білім алуға, қарызды төлеуге немесе жағажай коттеджіне инвестиция салу сияқты басқа қаржылық мақсаттарыңыз бар болса, онда бұл мақсаттарға сүйене отырып, сіздің инвестицияларыңыз әр түрлі болуы керек. Қазіргі уақытта төтенше жағдайларды үнемдеуге, қарыздарды төлеуге немесе зейнеткерлікке шығу сияқты ұзақ мерзімді мақсаттарға жұмсалатын қаражаттың бар-жоқтығын толық бағалау мүмкіндігіне ие робо-кеңесшілер жоқ.
Автоматтандыру ақылға қонымды шешім қабылдауды жоққа шығармайды. Интернеттегі инвестициялық платформалар адамдарға автоматтандырылған инвестициялық жоспарлар жасауға көмектесуі мүмкін, бірақ жоғарыда айтылғандай, жасанды интеллект қазіргі уақытта қаржылық жоспарлау нұсқауларын ауыстыра алмайды. Мінез-құлықтың қаржылық сарапшылары жиі адамның жағдайлары үнемі қаржылық тұрғыдан тиімді шешім қабылдауды қиындатады. Инвестициялық үдерісті автоматтандыру электрондық цифрлық кеңес беру платформалары арқылы жеңілдетілгенімен, бұл робо-кеңесшілер Сіздің инвестицияларыңызбен эмоционалдық шешім қабылдауға мүмкіндік беру мүмкіндігін жоққа шығармайды.
Көптеген сандық кеңес беру платформаларында тәуекелдерге төзімділікке қатысты интуитивті бағалау жоқ. Инвестордың тәуекелге төзімділігін анықтау процесі ғылыми принциптерге және зерттеулерге негізделген. Көптеген адамдар үшін сұрақтардың түрлері, кем дегенде, сұрақтарды нақты өмір сценарийлеріне дұрыс байланыстыру үшін қаржылық білімнің іргелі деңгейін талап етеді. Көптеген автоматтандырылған инвестициялық платформаларда тәуекелге төзімділік пен мақсаттарға баға беру үшін қысқаша онлайн сауалнама қолданылады. Дегенмен, инвестициялық процесте қатердің бірнеше құрамдас бөлігі бар және тәуекелді бағалаудағы 100 пайыздық дәлдікті талап ете алатын тәуекелдерді өлшеудің бірыңғай құралы жоқ. Осылайша, көптеген қаржылық жоспарлаушылар мен инвесторлар сіздің тәуекелге төзімділікті инвестор ретінде толығымен толтыру үшін тереңірек талқылау қажет деп келіседі.
Оларда ұзақ мерзімді жазба жоқ. Интернеттегі инвестициялық платформалар тек он жылдан кем уақытқа созылғандықтан, кейбір инвесторлар нарықтық құбылмалылықтың төтенше кезеңдерінде шын мәнінде сыналмағандықтан, олардың ұзақ мерзімді нарықтағы бәсеңдету мүмкіндігіне күмәнмен қарайды. Айта кететін жайт, олар салынған алгоритмдер әртүрлі нарықтық жағдайлар кезінде портфельдің жұмысын тексеру үшін қолданылған. Бірақ ескі өгерлік ретінде өткен, болашақ болашақ өнімділігін болжау емес.
Робо-эдвайзерлердің барлығы бірдей емес зейнетақыға қатысты басшылықты ұсынбайды. Пенсионентті сақтаудың басты мақсаты зейнеткерлікке шыққанда осы қаражатты нақты пайдалана білу. Робо-эдвайзерлер «Мыңжылдықтар мен ұрпақ X» арасында ең танымал болса да, Baby Boomers арасында да қызығушылық бар. Дегенмен, Boomers тарату кезеңіне кіргенде, салық жеңілдігі ретінде де, табысты барынша арттыруға бағытталған шоғырландыру стратегиясын пайдалану маңызды. Пенсионерлер робо-кеңесшіні таңдағанда сақ болу керек, себебі кейбір сандық кеңес фирмалары осы нұсқаулықты қамтамасыз етеді, ал басқалары жоқ.