Капитал инвесторлар үшін салықтық басшылықты жасайды

by Джошуа Кеннон

Бұл нұсқа сізге капиталға салынатын салық пен капиталды ұлғайтудың салық ставкалары туралы көптеген ақпарат береді, соның ішінде:

Қысқа мерзімді капитал салық ставкаларын арттырады
Ұзақ мерзімді капитал салық ставкаларын көтереді
Құнды жинақталған капиталдың салық ставкалары (алтын мен күмісті қоса)
Шағын кәсіпкерлік капитал 1202 бөлімшесін қоса алғанда, салық ставкаларын көтереді
Жылжымайтын мүлік капиталының салық ставкаларын арттыру

Ол Сізге көбірек ақпарат беруі керек, сондықтан сіз IRS-ға шағым жазу үшін уақыт бухгалтеріңізден немесе салық төлеушінің нақты сұрақтарын қоюдан қорықпаңыз. Сіз білікті және беделді салық кеңесшісімен кеңес алуыңыз маңызды, себебі сіздің капиталыңыздың салық ставкасының әртүрлі болуы мүмкін бірқатар факторлар бар. Мысалы, бірнеше жыл бұрын көп ақша жоғалтқан болсаңыз, онда капиталдың жоғалуы салдарынан салық шығындары деп аталатын нәрсе болуы мүмкін. Бұл дегеніміз, сіз осы жылдан бастап ескі шығындарға қарсы капиталдың кез-келген пайдасын есептен шығара аласыз.

01 Қысқа мерзімді капитал салық ставкаларын көтереді

Қысқа мерзімді капиталға салынатын салықтың ставкасы жеке табыс салығының ставкасына (қазіргі уақытта 35% деңгейінде) негізделеді және акциялар, облигациялар, инвестициялық қорлар, жылжымайтын мүлікке инвестициялар жөніндегі тресттер немесе бір жылдан кем уақытқа созылған басқа да инвестицияларға қолданылады . Мысалға, 35 000 $ салықтық кронштейннің біреуі 50 000 АҚШ долларын құрайтын қысқа мерзімді капиталға салынатын пайда 17,500 АҚШ долларын ($ 50,000 х 35% = $ 17,500 қысқа мерзімді капиталға салынатын салықтық міндеттеме) төлейді.

Қысқа мерзімді капитал салығы мен портфельдің айналымы арасындағы байланыс

Қысқа мерзімді капиталға салынатын пайда салығы сіздің инвестициялық кірістеріңізден үлкен итермелеуі мүмкін және инвестициялау философиясының құндылығын пайдаланатын инвесторлардың портфолиосындағы айналымды төмендетуге бағытталған себептерінің бірі болып табылады. Tweedy, Browne сияқты танымал ақшаны басқару фирмалары, қысқа мерзімді капиталдың табысын төмендете отырып, әлдеқайда жоғары табыс әкеліп, сіздің толық салық салуыңызбен тығыз байланыста болудан ұзақ уақыт бойы жоғары байлықты қалыптастыруға мүмкіндік беретін зерттеулер туралы есептерді шығарды. пайда.

Әрине, қысқа мерзімді капиталға салынатын салықты салықтық артықшылықты шоттарда ұсталатын инвестицияларға қолданылмайды, мысалы, Roth IRA немесе 401 (k) . Бұл есептің осы түрлерін қорға инвестициялауды үйренгісі келетін немесе бірінші өзара қорын сатып алғысы келетін инвесторлар үшін тартымды етеді.

02 ұзақ мерзімді капитал салық ставкаларын көтереді

Егер сіз бір жылдан астам инвестиция жасасаңыз, ұзақ мерзімді капиталға салынатын салықты салықтық емдеуге талабайсыз. Бұл сіздің қалтаңызда көбірек ақша қалдыратын артықшылық, себебі ұзақ мерзімді капитал, облигациялар , акциялар және инвестициялық қорлар сияқты көптеген инвестициялардың басқа да салық ставкаларынан төмен екендігіне байланысты салық төлейді.

Капиталдың төменгі деңгейі салықтық кронштейнді құрайды: салық төлеушілер 10% және 15 салықтық жақшада ұзақ мерзімді капиталдан түсетін пайдадан тек 5% төлейді. 2008-2010 жылдар аралығында сатып алынған инвестициялар үшін олар нөлдік пайызды төлейді - бұл дұрыс, 0% немесе мүлдем ештеңе.
Капиталдың жоғары салықтық кірісі: салық төлеушілер 28%, 33% және 35% салықтық жақшалар капитал құнының өсуінен салықтың тек 15% ғана төлейді.

Ұзақ мерзімді капиталға салынатын салық мөлшерлемесінің ықтимал өзгеруі

Президент Обаманың бюджеті төменгі ұзақмерзімді капиталды күн батуы мен мерзімі аяқталатын салық мөлшерлемесін көтеруді талап етеді. Егер бұл рұқсат етілсе, онда салық ставкалары 2003 жылға дейінгі деңгейге қайта оралады, бұл барлық ұзақ мерзімді пайда үшін 20% құрайды.

Неліктен ұзақмерзімді капиталдың салық ставкалары қысқа мерзімді капиталдан түскен табыс салығының ставкасынан өзгеше

Бұл капиталдың салықтық мөлшерлеме құрылымының пайда болуының себебі қарапайым. Құрама Штаттар үкіметі біздің ел экономикасына ұзақ мерзімді инвестицияларды ынталандырғысы келеді. Ұзақ мерзімді капиталға салынатын пайда мен тұрақты салық салынатын табысқа қарағанда бұл инвестициялар инвестициядан пайда табуды белсенді жұмыс істейтін пайдаға қарағанда тартымды етеді. Қарапайым, ақшыл инвестордың еңбекке жарамды слесаркаға қарағанда акцияларды сатудан түскен пайдаға салықты төмендететіні әділетсіз болып көрінсе де, оның теориясы инвестордың бизнесте жұмыс істеуге жұмсаған қаржысы болып табылады ол жаңа фабрикалар салуға, жаңа хатшылар, менеджерлерді, лауазымды тұлғаларды және почта бөлмелері қызметкерлерін жалдауға, қабырғаларды бояуға, жаңа телефон желілерін орнатуға, жаңадан іске қосу үшін инвестиция салатын компанияға қолданылатын болады, өнімдер және тағы басқалар. Егер капитал ұзақ мерзімді инвесторлар үшін салық ставкаларын арттырса, олар, ең алдымен, елден тыс қолма-қол ақшаны жібереді және достас елдерге инвестиция салады. Бұл құбылыс «капиталдың ұшуы» деп аталады.

03 капитал елеулі төлемдер бойынша салық ставкаларын көтереді

Егер сіз өнерге, алтынға, күміске, монеталарға, маркаларға, шараптарға, кітаптарға немесе басқа да заттарға ақша салатын болсаңыз, онда арнайы жинақталған капитал салықтарды сізге қатысты қолдануы мүмкін. Бұл ставкалар тұрақты капиталға салынатын салықтардан жоғары.

Сіз коллекциялардағы инвестициялар , бөтелкедегі шараптар, сирек маркалар, кітаптар, монеталар немесе антиквариаттар сияқты коллекцияларға ие болдыңыз, қазір тек танымал ғана емес, АҚШ пен Ұлыбритания сияқты елдерде бұл активтерді салық салынуы мүмкін. - зейнетке шыққан зейнетақы шоттары. Көптеген инвесторлар үшін салық жинауды қорғаусыз коллекциялық заттарды инвестициялау мүмкіндігі бар. Олар, мысалы, өнердің ұлы туындыларын сатып алады, және олар немесе олардың мұрагерлері бірнеше онжылдықтар бойы оны сатады, бұл капиталдың үлкен пайдасын тудырады.

Қалай капитал жинақталған сомаларға есептеледі? Қазіргі уақытта коллекциялық заттар екі түрлі салықтық жақшада салық салынуда:

Қысқа мерзімді жинақталған капитал салық ставкаларын қалыптастырады: Бір жылдан аз уақыт ішінде жиналған жеке тұлғаларға табыс салығының ставкалары, мысалы, қысқа мерзімді капиталдағы акциялар немесе облигациялар бойынша салықтар түседі.
Ұзақ мерзімді жинақталған капитал салық ставкаларын қалыптастырады: Бір жыл немесе одан да көп уақыт өткізілген коллекциялық тауарлар 28% мөлшерінде салық салынуы мүмкін. Мысалы, егер сіз Пикассоны бірнеше ондаған жыл бұрын 100,000 долларға сатып алып, оны бүгін 20 000 000 долларға сатсаңыз, онда сіз 5 572 000 АҚШ доллары мөлшеріндегі капиталға салынатын салық ($ 20,000,000 сату бағасы - $ 100,000 сатып алу бағасы = $ 19,900,000 капиталдың өсімі x 28% = $ 5,572,000 капиталға салынатын салықтық міндеттеме).

Алтын мен күміс коллекциялық заттар ретінде салық салынуда

Американдық Орел алтын монеталары , канадалық алтын ақжелкен жапырағы монеталары және Оңтүстік Африканың Крюгерран және алтын монеталары сияқты алтын және күміс құймалары бірдей капиталға салынған сыйақыларға сәйкес келеді. Бұған Алтын ETF және Күміс ETFs кіреді. Инвесторлар акциялар мен облигациялар бойынша төленетін капиталдың өсім мөлшерлемесінің төменгі мөлшерлемесін төлеуге қабілетті бола отырып, кейде қатерлі тосынсыйыстардың салық күнін өтеуіне әкеліп соқтырады деп нақты қателеседі.

04 Шағын бизнестің табысы 1202-бөлім

Жеке инвесторлар IRS кодының 1202 бөлімі бойынша шағын бизнес қорларынан алынған капиталдың өсімінен арнайы салық режимін алуға құқылы. Әдетте, шағын бизнес қорлары 28% мөлшерлемесі бойынша салық салынатын болады. Шын мәнінде, сіз капиталды бірнеше есе үнемдей отырып, салық салу үнемдеуге қол жеткізе аласыз.

Бұл қалай жұмыс істейді:

Капиталдан түскен табыстың 50% -ын капиталдан түскен табыс салығын есептеуден шығару

Кәсіпорын болып табылмайтын инвесторлар сатып алған, бес (5) жыл немесе одан да көп мерзімге ие болған 1202 бөліміне сәйкес келетін тұрақты C корпорацияларының акциялары капитал құнының өсімін есептеу кезінде капиталдың 50% -ын алып тастауы мүмкін. Басқаша айтқанда, егер сіз $ 100,000 пайда тапсаңыз, капиталдың пайдасы 50% немесе 50 000 доллар ғана төлейтін боласыз.
Шағын бизнес капиталына салынатын бұл салықтық жеңілдіктер сіздің акцияларыңыздың құны 10 миллион доллар немесе 10 есе құнымен шектеледі. Егер сіз өзіңіздің қорыңызды 100,000 долларға сатып алған болсаңыз және ол $ 2,000,000 болса, мысалы, 10x шегінен асатын 20x инвестицияңыздың пайдасы болады.
2003 жылдан 2011 жылға дейінгі аралықта бұл пайда шектеулі болып табылады, себебі ұзақ мерзімді капиталды ұлғайтудан түсетін пайда максималды капиталдың пайдасы 15% құрайды.

Кейінге қалдырылған капитал 1202 бөлімнің шағын бизнес акциялары бойынша пайдаға салынатын салықты қамтиды

Сондай-ақ, 1045-бөлімде IRC бөлімінде берілген ереже бойынша шағын бизнес қорларынан алған табыстарыңызды кейінге қалдыруға болады. Егер сіз өз акцияларыңызды кемінде алты (6) ай бойы ұстаған болсаңыз және сіз оларды сатсаңыз, капиталдың табысын салықты басқа біліктілігі бар шағын бизнестің акцияларын сатып алу үшін пайдалансаңыз болады.

Клиенттің білікті шағын бизнестің пайдасына есептелетін несие 1202-тарау Пайда?

Startup Company заңгерінің пікірінше, «Квалификацияланған шағын бизнес қоры 1202-бапта 1993 жылғы 10 тамыздан кейін салық төлеушіге ақша немесе басқа мүлікке (акцияларды есептемегенде) айырбастауға немесе біліктілігін арттыруға арналған өтемақы ретінде беріледі. Білікті шағын бизнес - корпорацияның жиынтық жалпы активтері 1993 жылғы 10 тамыздан бастап шығарылған уақытқа дейін 50 000 000 АҚШ долларынан аспайтын отандық Корпорация болып табылады, бірақ акциялары білікті деп танылмайды шағын кәсіпкерлік субъектісі, егер салық төлеушінің белгілі бір уақыт кезеңі ішінде корпорация белгілі бір «белсенді бизнес» талаптарын қанағаттандырмаса, S корпорациясы шығарған акциялар білікті шағын кәсіпкерлікке (тіпті S Sіlіі кейінірек қайтарып алса да) сәйкес келмейді, кейіннен сатып алынған Жалпы алғанда, серіктестіктер және S корпорациялары сияқты «ағымдық субъектілерге» шығарылған акциялардан пайда 1-бөлімге сәйкес талап етілуі керек 202. Дегенмен, біліктілік табыстың сомасы серіктес немесе S корпорациясының акционері акцияларды сатып алған сәтте төлейтін сыйақымен шектеледі. Бұл шектеулер белгілі бір венчурлық қордың баптауларында маңызды болуы мүмкін, егер жалпы серіктестердің мүдделері уақыт өте келе өзгеріп отырса ».

05 Жылжымайтын мүлік капиталының пайдаға салынатын салықтары

Жылжымайтын мүлікке салынатын капиталдың кіріс салығы инвесторлар мен иелеріне арналған салықтық жеңілдіктер мен салықтық үзілістерге ие, бұл олардың ұзақ мерзімді байлықты қалыптастыруға және қаржылық тәуелсіздікке қол жеткізудің тамаша тәсілі болып табылады. Бұл салықтық үзілістер, негізінен, көптеген инвесторлар тарапынан бағаланады.

Жылжымайтын мүлік капиталы тұрғын үй иелері үшін салықтарды өндіріп алады

Егер сізде үй бар болса, капиталдың өсімінен түсетін табыстардан 250 000 АҚШ долларына дейінгі соманы алып тастай аласыз. Ерлі-зайыптылар үшін бұл көрсеткіш $ 500,000-ға түседі. Орташа үй шаруашылығының таза құны 120 300 АҚШ долларын құрайтынын ескере отырып, бұл үй шаруашылығының басым бөлігін қамтиды. Сіз білікті болу үшін кем дегенде екі жыл ішінде үйде тұруыңыз керек.

1997 жылғы Салық төлеушінің жеңілдетілген актісі арқасында, жылжымайтын мүлікке салынатын жылжымайтын мүліктің бұл алып тастауы үй иелеріне салықты пайдаға асырады, сіз сатып алатын кез-келген бастапқы резиденцияға қолданылады - бұл ескі ережелермен салыстырғанда, өмір бойы салықтық үзіліс емес . Яғни, өзіңіздің негізгі резиденттігіңізді өзіңіздің қалауыңыз бойынша жұмсау үшін пайдалануыңызға болады және егер сіз білесіз бе, көп жағдайларда IRS-ке төлеуге тура келмейді.

Жылжымайтын мүлік капиталының инвестициялық жылжымайтын мүлікке салынатын салықтары

Тұрғын үй, пәтерлер, қонақ үйлер, кеңселер немесе сақтау бөлімдері сияқты жылжымайтын мүлікке инвестициялар жасаған кезде жылжымайтын мүлікке салынатын капиталдың салық ставкалары сіздің табыс деңгейіңізге және мемлекеттік салыққа байланысты 5% немесе 15% құрайды. активті бір жылға немесе одан да ұзақ мерзімге ұстағаныңызша.

Сондай-ақ, 1031 салық салынбайтын биржа ретінде белгілі жылжымайтын мүлікті сатудан түсетін салықты кейінге қалдыруға болады. Сіз өзіңіздің мүлікті сатқан кезде, егер сіз басқа инвестициялық жылжымайтын мүлікке тең немесе одан да көп құндылыққа құйсаңыз, сол капиталға салынатын салықты кейінге қалдыруға болады. Бір ескерту: Егер сіз жылжымайтын мүлікке қатысты көптеген амортизацияны алсаңыз, сіздің салықтық шығындарыңыздың төмен деңгейі бар екенін білесіз, яғни сіздің холдингтеріңізде үлкен капиталдың пайдасы бар.