Еуро сатып тікелей және ETFs
Неге евроға инвестиция салу керек?
Валюта ұзақ мерзімді ұзақ мерзімді инвестициялар деп саналмайды, өйткені олар әдетте акцияларға немесе облигацияларға ұқсас уақыт бойынша өзгермейді. Керісінше, шетелдік портфельдерді әртараптандыруға тырысатын инвесторлар шетелдік акцияларды немесе облигацияларды қарауды қалайды. Бұл опциялар тек қана транзакция құралымен емес, нақты бизнестің қолдауымен ескерілген ұзақ мерзімді жоғары әлеуетті айтарлықтай арттырады.
Инвесторлар валюталық тәуекелді хеджирлеу немесе валютаның өсуі немесе құлдырауы бойынша ставкалар орналастыру үшін валютаны сатып алуға мүдделі болуы мүмкін. Мысалы, көптеген американдық қорларға ие еуропалық инвестор доллар сатуға және еуро сатып алу арқылы өз ставкасын хеджирлеуді қалауы мүмкін. Еуродағы қысқа мерзімді қалпына келтіруге сенген американдық инвестордың өзі де солай жасауға тырысуы мүмкін.
ETFs арқылы еуро сатып алу
Биржалық саудалық қорлар (ETFs) және биржалық сауда-саттық жазбалары (ETNs) инвесторларға еуроны сатып алмай еуроға әсерін сатып алудың ең оңай жолы болып табылады.
Бұл қаражат еуро қозғалысын уақытында бақылап отыру үшін шетелдегі ақшалай салымдарды немесе мерзімдік келісімшарттарды қолданады. Айта кетейік, ЭТН - еуроға жиі ЕФҚ-ға қарағанда неғұрлым дәл қадағалайтын пайыздық емес борыштық құралдар.
Ең танымал евро ETFs және ETNs:
- Market Vectors Double Euro Еуропалық ETN (URR)
- Ultra Euro ProShares (ULE)
- Валюта бағамы Euro Trust (FXE)
- WisdomTree Dreyfus Euro (EU)
Инвесторлар осы ЕФҚ мен ЕТН-дің қаражатты басқаруға айырбас бағамдарын зардаптарын ескере отырып, уақыт өте келе қайтаруға болатындығын есте ұстауы керек. Мысалы, URR ЕТФ көптеген шартты меншікті капиталдың құнынан айтарлықтай жоғары шығындардың 0,65 пайызын төлейді. Бұл төлемдер, егер ЕДТ хеджирлеу ретінде пайдаланылса, ұзақ мерзімді кезеңде әсіресе әсерлі болуы мүмкін.
Forex нарығына инвестиция
Валюталық (форекс) нарығы инвесторлар еуроны стандартты шетелдік банктік шоттарда қол жетімді емес левереджмен сатып алуға мүмкіндік береді. 500 доллардан төмен депозитпен инвесторлар 50: 1-ден 10,000: 1-ге дейін ауқымында маржа деңгейлері бар валюталарды сатып ала алады. Әрине, бұл үлкен левередж, сондай-ақ, құбылмалылық пен жоғалу қаупін арттырады.
Кейбір танымал Forex делдалдары мыналарды қамтиды:
- FXCM Capital Markets
- Forex.com
- Оанда
Жалпы алғанда, форекс нарығы ұзақ мерзімді хеджирлеуден гөрі алыпсатарлыққа жақсы келеді, себебі левередждің жоғары мөлшері үлкенірек құбылмалылықты білдіреді. Валюта бағамының басқа валютаға қарағанда кішкене салыстырмалы төмендеуі маржа қоңырауына және инвестор үшін толық жоғалтуға әкелуі мүмкін. Осы нарықтардағы брокерлер көптеген жағдайларда реттелмеген, бұл нарыққа қатысудан бұрын брокерге тиісті түрде тексеру жүргізеді.
Беттің басқа жағын алу
Еуроға арналған аюды орналастыруды көздейтін инвесторлар бірнеше нұсқада, соның ішінде еуроға қысқа мерзімді ЕТФ сатып алу және валюталық нарықта еуроны қысқа сатумен айналысады . Қысқа сатылымдар еуро сатып алудың бірдей сценарийлерінде пайдалы болуы мүмкін - хеджирлеу немесе қысқа мерзімді сауда сияқты - сауда валюталары сияқты көптеген тәуекелдерді тудырады.
ProShares UltraShort Euro ETF (ЕОО) 2017 жылдың қараша айындағы жағдай бойынша 0,95 пайыз шығыстар коэффициентімен және басқарылатын активтердегі 230 миллион доллардан тұратын қысқа мерзімді еуроға арналған ең танымал қор болып табылады.
Маңызды ұстау үшін тәуекелдер
Forex нарығындағы тәуекелдерді көтеру үшін ETF / ETN шығындарынан бастап, еуроды сатып алудан немесе сатқаннан бұрын ескеру қажет бірнеше негізгі тәуекелдер бар.
Төменде қарастыруға болатын кейбір тәуекелдер:
- Валюта ETFs және ETNs үлкен шығын коэффициенттері және жоғары айналымдылық жылдамдығы.
- Фьючерстік келісімдерді қолданатын ETFs және ETNs әр түрлі салық ережелеріне бағынышты болуы мүмкін.
- Forex нарығында сауда-саттық маңызды левереджді қамтиды және өте қауіпті болуы мүмкін.
- Валюта әдетте ұзақ мерзімді инвестициялар ретінде сатылмауы керек.
- Волатильность қадағалауға болатын нақты макроэкономикалық оқиғалардан туындауы мүмкін.
Инвесторлар осы тәуекелдерді білуі керек немесе шығынды қажет етпейтін тәуекелдерден аулақ болу үшін осы қаражаттарды сатып алудан немесе сатқаннан бұрын инвестициялық маманмен кеңесуге тиіс.