Аралық мерзімді облигациялық қорлар бақытты орта болып табылады
Бұл не?
Аралық мерзімді облигация қысқа мерзімді немесе ұзақ мерзімді кезеңде өтелмейтін болып табылады. Орта мерзімді перспективада ол өтеледі. Аралық термин дегеніміз не екенін анықтау оңай емес. Кейбіреулер үш жылдан он жылға дейді. Кейбіреулердің айтуынша, аралық термин 15 жылға созылуы мүмкін.
Өмір сүру ұзақтығы маңызды. Байланысты адамдар біледі, бұл өтеу мерзімі облигацияның облигацияның негізгі немесе номиналды құнының орнын толтыратын нүкте болып табылады. Инвесторлар облигациялар бойынша өтеу мерзіміне дейін, сондай-ақ облигацияның ұзақтығы ретінде белгілі болады. Ұзақ мерзімді облигациялар 20-дан 40 жылға дейін созылуы мүмкін, сондықтан ұзақ мерзімді облигациялар әдетте жоғары пайыздық мөлшерлемелерді ұсынады. Екінші жағынан, қысқа мерзімді облигациялар бес жылға дейін бір жылға дейін созылуы мүмкін. Олар ұзақ мерзімді облигацияларға қарағанда пайыздық мөлшерлемелердің төмен тәуекелін ұсынады, бірақ олардың салыстырмалы түрде төмен кірістері бар, көбінесе ақша нарығының қорларына балама ретінде қарастырылады .
Жалпы инвестициялық дағдылар, қысқа мерзімді облигациялар ставкаларды көтерген кездегі орын болып табылады және сіз ставкалардың төмендеуі кезінде ұзақ мерзімді облигацияларда көп нәрсе бар деп үміттенесіз. Пайыздық мөлшерлемелер анықталмаған кезде, аралық мерзімде болу бақытты орта болып табылады.
Аралық кезеңде сақтаңыз және қысқа мерзімді облигациялардан әлдеқайда жақсы бағаға ие бола отырып, сіз ұзақ мерзімді облигациядан гөрі пайыздық мөлшерлеменің төмен тәуекеліне ие боласыз.
Орта мерзімді облигациялық қор дегеніміз не?
Аралық облигациялық қор - бұл аралық облигациялардың қоржынына салынатын облигациялардың өзара қорлары.
Инвестициялық қорлар арқылы көптеген инвесторлардың ақшалары біріктіріліп, нақты мақсатқа немесе белгілі бір инвестиция түріне инвестицияланады. Жеке инвесторлардың басым көпшілігі облигациялардың қорлары арқылы облигациялардың кез-келген түріне инвестиция салуға тырысады. Олар сатып алуға оңай; бағаларды түсіну оңайырақ. Институционалдық инвесторлармен үздік мәмілелер бойынша күресуге алаңдамаңыз. Облигациялық қормен сіз холдингтеріңізді әртараптандырасыз. Сіз сондай-ақ мемлекеттік , корпоративтік, жоғары кірістілік , облигациялар , активпен қамтамасыз етілген бағалы қағаздар, ипотекалық бағалы қағаздар және тағы басқа көптеген облигацияларды инвестициялауыңыз мүмкін. Бұл сіздің барлық активтеріңіздің әдепкі бойынша жою қаупін барынша азайтуға көмектеседі.
Аралық мерзімді облигациялық қорлар ешқандай айырмашылығы жоқ. Аралық мерзімді облигациялық қор сізді аралық облигациялардың қорының шегінде әртараптандыруды қамтамасыз етеді. Сондай-ақ, облигациялар нарығының екі жағынан да ойнауға болады.
Таңдау кезінде не іздейміз?
Сонымен, тұтынушылар аралық облигациялық қорда не іздейді? Әдеттегідей, төлемдер ең маңызды фактор болып табылады. Ішкі облигациялардың орташа қорының шығыны 1% -дан жоғары. Сіз облигациялар индексі қорын таба аласыз, ол тіпті арзан. Ең бастысы, жүктеме қорын іздеңіз. Жүктер - сіз сатқаннан кейін, алдымен облигацияны сатып алған кезде немесе артқы жағында сатып алатын қосымша комиссиялар немесе шығындар.
Облигациялық қорда тәуекелді талдау маңызды. Түрлі ықтимал тәуекелдер дефолт тәуекелін, елдің немесе валюталық тәуекелді немесе тым көп левереджді қамтиды. Өткен өнімділік өте маңызды емес, себебі өнімділіктің көбінесе барлық уақытта өзгеретін пайыздық қозғалыстармен байланысты. Бірақ сіз қордың көрсеткіштерін салыстырмалы деңгейден салыстыруға болады. Морнингстар сияқты сайт сізге мұны істеуге көмектеседі.
Олар сіздің инвестициялық портфеліңізге қаншалықты сәйкес келеді?
Әр түрлі актив класстарынан инвестициялардың әртараптандырылған араласуы кез келген инвестициялық жоспардың маңызды элементі болып табылады. Сондықтан активтерді бөлудің барлық жиынтығын барлық инвестициялық актив кластары бойынша қадағалау керек. Инвестициялық шешімдер әрқашан сіздің уақыттық белеңіздің және тәуекелге төзімділікті ескере отырып жасалуы керек. Бұл активтерді бөлу үлгілері портфельдерді, оның ішінде аралық мерзімді облигацияларды ұсынады.
Жауапкершіліктен бас тарту: Бұл сайттың мазмұны ақпарат пен пікірталас мақсаттары үшін ғана ұсынылады және инвестициялық кеңес ретінде дұрыс түсіндірілмеуі керек. Бұл ақпарат ешқандай жағдайда бағалы қағаздарды сатып алу немесе сату туралы ұсыныс болып табылмайды.
Скотт Спэнн жаңартты