Неліктен индекстік қорлар қажет болған жалғыз инвестиция болуы мүмкін
Басқа кеңінен қолданылатын нарық индекстеріне Russell 2000, 2000 шағын компания акцияларының нарықтық индексі; Уилшир 5000, ол барлық қол жетімді бағалары бар АҚШ-тағы акцияларды қамтиды; Нью-Йорк қор биржасындағы барлық компанияларды қамтитын NYSE Composite, NASDAQ Composite және NASDAQ Composite, құрамына кіретін NASDAQ Composite, құрамында 30-ға жуық белсенді айналымдағы көк чиптің (негізінен индустриялық) NASDAQ қор биржасындағы мыңдаған компаниялар.
Мәселен индекстік қорды өзінің баламасы, белсенді басқарылатын қоры не үшін қалайды? Индекстік қорлар қорларды таңдау үшін менеджерлерге сенбейді. Олар үлкен нарықтың қозғалысын қадағалайды. Белсенді түрде басқарылатын қорлар нарықтан ұрып-соғу үшін керемет жинақтаушы менеджерлерге қажет. Олардың көпшілігі жоқ. Шын мәнінде, зерттеулер көрсеткендей, индекстік қорлар уақыт өте белсенді түрде басқарылатын қорлардан асып түседі. Міне, индекстік қор сіз үшін дұрыс болуы мүмкін.
Индекстік қорлар төменгі тарифтерге ие
Өйткені, индекстік қорлар ақшаны төлеуге ақша жинаушылар жоқ, себебі олар белсенді басқарылатын қаражатқа қарағанда әлдеқайда аз. Қордың ақшаны белсенді басқаруы шамамен 1,25-ден 1,5% -ға дейін. Сіз Vanguard, Fidelity немесе T. Rowe Price-дан индекстік қорды 0,50% -дан төмен жыл сайынғы комиссияға ала аласыз. Төменгі жарналарды іздейтін инвесторлар үшін тағы бір нұсқа - биржалық саудалық қорды (ЕТФ) таңдау. ЕФТ индекстік өзара қорларға ұқсайды, сонымен қатар қор сияқты сауда.
Индекстің өзара қорлары мен ЕФО индекстері сіздерден инвестициялаудың қосымша мүмкіндіктерін ұсынады, егер сіз жоғары шығындармен белсенді басқарылатын қорға қарағанда арзанырақ нәрсе іздесеңіз.
Бұл көп нәрсеге ұқсамауы мүмкін, бірақ уақыт өте келе бұл төлемдер қосылады. Олар сізді қайтару кезінде жеуге болады. Егер сіз үлкен нарықтың жұмысын 1% -ға жеңіп шығатын қор табу үшін бақытты болсаңыз, бірақ сіз қор индекстері қорына қарағанда 1% -ға көп төлесеңіз, сіз индексті ешқашан соқпайды.
Сіз таңдаған қордың қандай түріне ие болсаңыз, үнемі жүксіз қорларды іздеуіңіз керек. Бұл дегеніміз, төлеуге арналған қымбат емес жүктемелер немесе комиссиялар жоқ.
Индекс қорлары салық тиімдірек
Нарықты ұрып-соғу кезінде көптеген акцияларды сатып алуға және сатуға тырысудың бір себебі: көптеген салық салынатын транзакциялардың санын көбейтесіз. Бұл индекстік қорларға қарағанда салық салу тиімділігі төмен басқарылатын қорларды басқарады, бұл операцияларды азайтуды көздейді және орнына алдын-ала белгіленген инвестиция қоржынын ұстайды. Тағы да, бұл төлемдер кейбір өзара қорлардың мөлшерін есепке алмағанда көрінуі мүмкін, бірақ олар қосады. Және олар сіздің төменгі сызығыңызға әсер етуі мүмкін.
Индекс қорлары сізге әртараптандыруға көмектеседі
Индекс қорлары кең нарық индекстерін ұстануға бейім болғандықтан, әртараптандырылған қор портфеліне оңай ұшырауыңызға болады. Мысалы, Расселл 3000 индексі АҚШ-тағы 3000 ірі компаниялардан тұрады. Уилшир 5000 қор нарығында әр компанияны қадағалап отырғандықтан, жалпы нарық индексі ретінде белгілі.
Активтермен басқарылатын қорлар өздерінің инвестицияларын таңдау үшін пайдаланатын мақсаттар мен критерийлерді жиі белгілейді. Мысалы, қор S & P 500-нен асып түсетін компанияларға инвестициялау арқылы одан асып кетуге тырысуы мүмкін. Бұл дегеніміз, менеджерлер өздері деп санайтын акцияларды табу керек, ал олардың арасында олар жақсы деп ойлайтын қорларды таңдау керек.
Осындай стратегиямен жеңімпаздарды іріктеу қиындықтарынан басқа, менеджер тәуекелді азайтатын үлкен топтың орнына шағын қор тобына инвестиция салуы мүмкін. Белсенді басқарылатын қорлар арқылы кең нарыққа шығу әрекеті көптеген қаражатқа ие бола алады, бұл дегеніміз көп ақшаны білдіреді.
Индекс қорлары нарық сияқты жұмыс істейді
S & P 500-ді белсенді түрде басқарылатын қорлар қалай сынап, ұрып-соғуға болатыны туралы бөлімді есте сақтаңыз? Ең белсенді басқарылатын қорлар өз көрсеткіштерін индекске бағындырады. Өйткені, егер сіз үлкен нарықты ұрламай алмасаңыз, онда сіз де орындағыңыз келеді. S & P 500-ні ұрып-соғуға тырысқанда, менеджерлер жыл бойы сатып алу және сатудың көптеген түрлі қорларын көруге мәжбүр болуы мүмкін. Әрине, кейбір менеджерлер уақыттың бір бөлігін жинайды. Сіз тіпті оларды инвестициялық журналдарда айтқандарын да көре аласыз.
Бірақ ол ұзақ уақыт бойы сирек тұрақты. Сондықтан «ыстық» қаражат бірнеше жыл қатарынан әрдайым ыстық емес. Шындығында, егер өткен жылы қор қоржын болса, тарих сізді биылғы жылы қалуыңыз керек деп көрсетті.
Дизайн бойынша индекстік қорлар әрдайым өздерінің индексін орындайды. Нарық үлкен жыл болған кезде индекстік қордың инвесторларын жасаңыз.
Нарықтың бірнеше сегменттері бар, онда акцияларды іріктеу айырмашылықты тудыруы мүмкін. Кішкентай қақпақшаны немесе дамып келе жатқан нарықтық компанияларды таңдаған кезде, мысалы, менеджердің инстинктері немесе ол қамтитын компаниялардың білімі шет жағы ұсына алады. Бірақ егер сіз жеңілдетілген, арзан инвестициялау стратегиясын қаласаңыз, индекстік қор қажет ететін жалғыз инвестиция болуы мүмкін.